Financovaná část důchodu „tichých“ může být automaticky převedena do PDS – Kommersant

Dengi to řekl předseda Výboru Státní dumy pro finanční trhy Anatolij Aksakov.

V rozhovoru pro Dengi hovořil předseda Výboru pro finanční trhy Státní dumy Anatolij Aksakov o významných změnách ruské legislativy pro investory a klienty bank a finančních společností, které byly provedeny letos, a o tom, jaké zákony ještě čekají na přijetí.

Ukončete režim celé obrazovky

Rozbalte na celou obrazovku

Předseda Výboru pro finanční trhy Státní dumy Anatolij Aksakov

Foto: Ivan Vodopyanov, Kommersant

— Jaké důležité události byste jako zákonodárce vyzdvihl pro investory v první polovině letošního roku, jaké nové finanční nástroje by měli očekávat?

— Pokud hovoříme o rozsahu důsledků pro trh spoření a investic, pak vzhledem k tomu, že naši občané uchovávají lví podíl svých finančních prostředků v bankách, je to pravděpodobně podpora projektu neodvolatelných spořicích certifikátů. Příslušný návrh zákona byl přijat v prvním čtení na konci května. Stanoví, že tyto cenné papíry jsou vydávány bankami na dobu nejméně tří let, přičemž jsou kryty státním pojištěním s limitem dvakrát vyšším než u vkladů – až do 2,8 milionu rublů.

— O přípravě tohoto návrhu zákona jste hovořil v rozhovoru s Dengi před rokem. A loni na jaře prezident pověřil vládu a centrální banku, aby na této otázce pracovaly do poloviny léta 2024. Proč trvalo tak dlouho příprava a přijetí návrhu zákona v prvním čtení? Spořicí certifikáty samy o sobě nejsou novým nástrojem.

— Ve skutečnosti je to v mnoha ohledech nové. Například návrh na osvobození úroků z ukládání finančních prostředků v bankách na tři a více let od daně z příjmu, aby se stimuloval příliv dlouhodobých peněz do bankovního systému a ekonomiky jako celku, vyžadoval samostatný vývoj, který vyžaduje změny daňového řádu. Tyto změny již byly připraveny, ale dosud nebyly předloženy zákonodárci k posouzení. Dalším návrhem je, aby srážky bank do fondu pojištění vkladů u těchto nástrojů byly nižší než u běžných vkladů. Na této otázce se v současné době pracuje; iniciativa dosud nebyla formálně formována jako návrh zákona. Ale i bez těchto bodů si spuštění neodvolatelného certifikátu vyžádalo vypracování změn řady zákonů, a to je poměrně dost práce. A pak, upřímně řečeno, v polovině loňského roku vznikla a stále přetrvává situace, kdy jsou sazby u krátkodobých vkladů výrazně vyšší než u dlouhodobých vkladů. Je zřejmé, že v takové tržní situaci občané nebudou investovat do dlouhodobých nástrojů, takže byl čas pečlivě a pomalu propracovat všechny potřebné legislativní inovace.

— Když mluvíte o osvobození od daně z příjmů z bankovních investic po dobu delší než tři roky, mluvíte pouze o certifikátech, nebo i o vkladech?

— Osobně jsem pro to, aby se tato výhoda rozšířila i na vklady. Diskuse o tom ale stále probíhá.

Ministerstvo financí zatím není nijak zvlášť pozitivně naladěno na myšlenku osvobození dlouhodobých vkladů od daně z naběhlých úroků.

Pokud chápu, obecně chtějí, aby peníze obyvatelstva migrovaly z vkladů na finanční trh. A proto jsou připraveni podpořit daňové pobídky pro investice do finančních nástrojů. Zejména spoléhám na podporu vlády pro návrh zákona, který se v současné době projednává v našem výboru, o osvobození od daně z příjmu fyzických osob z dividend zůstávajících v IIS. A také pro novou iniciativu na vytvoření řady rodinných investičních nástrojů se zvýšeným daňovým odpočtem až na 1 milion rublů oproti 400 tisícům, které jsou v současnosti pro IIS stanoveny.

— Jak to bude fungovat? Účet lze otevřít pro kteréhokoli člena rodiny a odpočet lze mezi ně přerozdělit způsobem, který jim vyhovuje? A co když se rodina rozpadne před uplynutím minimální doby preferenčního investování?

— Předpokládá se, že investiční účet bude možné otevřít i pro dítě a daňový odpočet se bude vztahovat na manželský pár, manžela a manželku. Tato myšlenka je však poměrně nová, nyní je teprve ve fázi úvodní diskuse, k čemu konkrétně v důsledku této diskuse dojdeme, zatím není zcela jasné, existuje skutečně mnoho nuancí. V každém případě to bude také nástroj pro stimulaci dlouhodobých investic občanů.

— Dalším nástrojem dlouhodobého investování je dlouhodobý spořicí program (LTSP), který byl spuštěn v loňském roce. Jak hodnotíte výsledky prvního roku a půl jeho fungování?

— Věřím, že program PDS probíhá dobře, plán, který schválilo Ministerstvo financí a Centrální banka, se stále realizuje. Objem přilákaných zdrojů do začátku června přesáhl 365 miliard rublů, počet občanů zapojených do procesu je 5 milionů. Nyní pracujeme na nových pobídkách, které by do tohoto programu přilákaly další finanční prostředky. Existuje tedy návrh zákona o vytvoření daňových pobídek pro účast podniků na spolufinancování příspěvků jejich zaměstnanců do PDS vyloučením těchto odpočtů ze zdanitelného zisku. Doufám, že tento systém začne fungovat od začátku příštího roku.

Pokud jde o iniciativy týkající se PDS, které jsou projednávány, ale dosud nezískaly status návrhů zákonů, uvedu dvě: poskytnout možnost převodu prostředků z mateřského kapitálu do programu a zvážit mechanismus automatického převodu fondového důchodu „tichých“ osob do PDS. V prvním případě je cílem zabránit tomu, aby se mateřský kapitál promrhal a znehodnocoval v důsledku inflace, ale použít jej na daňově osvobozené chráněné investice z účtu otevřeného na jméno dítěte. V druhém případě zvýšit efektivitu investování prostředků z fondové části důchodu, které jsou v současné době na účtech občanů v Sociálním fondu, a poskytnout jim další výhody stanovené PDS.

— A co když nechtějí? A co pak znamená „automatický převod“? Musíte si vybrat konkrétní NPF a to je osobní záležitost toho, kdo „mlčí“.

— Pokud nebudou chtít, budou moci napsat odpovídající prohlášení a odmítnout. Nebo napsat prohlášení a vybrat si konkrétní penzijní fond. Tato iniciativa má v mnoha ohledech za cíl upozornit občany na efektivitu správy jejich penzijních úspor, jelikož se tam nacházejí značné částky: na odpovídajících účtech v Sociálním fondu je v současné době asi 2,6 bilionu rublů. Pokud ale raději „mlčí“, stát za ně učiní výběr. Konkrétní NPF budou samozřejmě vybírány na základě soutěže, na základě podmínek nabízených účastníky trhu. Peníze jsou velké a konkurence o ně pomůže tyto podmínky zlepšit.

— Pokud hovoříme o regulaci finančních trhů, které nesouvisejí s investicemi, jaké legislativní inovace se očekávají?

— Pokud jde o ochranu dlužníků, lze zmínit návrh zákona, který již byl předložen Státní dumě a který zakazuje mikrofinančním organizacím poskytovat klientovi více než jednu půjčku s roční sazbou přesahující 100 %, tj. zavádí pravidlo „jedna drahá mikropůjčka na osobu“ a také omezuje maximální přeplatek u mikropůjček na 100 %.

Také se připravuje návrh zákona, který by rozšířil pojištění na finanční prostředky v elektronických peněženkách. Limit ochrany bude stejný jako u vkladů – 1,4 milionu rublů. Systém se bude vztahovat pouze na ověřené elektronické peněženky, tj. ty, jejichž majitelé prošli úředně schváleným identifikačním postupem.

Trh se splátkami čekají důležité změny. V březnu byl v prvním čtení přijat návrh zákona o regulaci činnosti provozovatelů splátkových služeb. V současné době tito zprostředkovatelé neuzavírají se spotřebitelem smlouvy o spotřebitelském úvěru a jejich služby nepodléhají stávající regulaci zaměřené na ochranu práv občanů, pokud mají úvěrové závazky. Proto se pro tento trh navrhuje regulace ze strany centrální banky, v mnoha ohledech podobná té, která existuje na trhu se spotřebitelskými úvěry. Na splátky nad určitou částku budou kladeny určité požadavky – v současné době se diskutuje o hranici 50 tisíc rublů – včetně přenosu údajů do úvěrové historie. A také na stanovení požadavků na kapitál, akcionáře a řídící orgány provozovatelů.

— Znamená to, že pro lidi s vysokou mírou dluhové zátěže bude obtížnější získat splátkový kalendář?

— Ano, ale to je v rámci obecné logiky legislativy: z ekonomického hlediska jsou splátky stejné jako úvěry a pravidla hry v těchto segmentech trhu musí být sjednocena.

— Zpřísnění legislativy týkající se „dropperů“ – těch, kteří podvodníkům umožňují používat jejich bankovní karty – vyvolalo velký rozruch. A soudě dle prohlášení orgánů činných v trestním řízení se jedná o miliony podezřelých pachatelů. Pomůže to vyřešit problém podvodníků kradoucích finanční prostředky z účtů?

Ukončete režim celé obrazovky

Rozbalte na celou obrazovku

Foto: Anton Novoderezhkin, Kommersant

— Problém je jistě velmi aktuální. Statistiky centrální banky ukazují, že rozsah výběrů peněz z účtů občanů zločinci neustále roste. A samozřejmě je s tím třeba něco dělat. Včetně zpřísnění odpovědnosti – až po trestní. Proto se zákon přijatý na jaře, který zavádí závažnou – a sazby jsou tam až šest let – odpovědnost za pád, jeví docela logický. I když bych rád poznamenal, že takto dlouhé tresty jsou stále pro organizátory těchto zločineckých schémat, pro účastníky – natož pro ty, kteří to udělali nevědomky, neexistuje žádná trestní odpovědnost, pouze správní.

Zároveň je zřejmé, že tyto jevy nelze překonat pouze policejními opatřeními. Z tohoto hlediska bych rád upozornil na balíček zákonů přijatý v červnu letošního roku, který dává rodičům nebo adoptivním rodičům a opatrovníkům právo dostávat osvědčení a výpisy z účtů nezletilých a také zakazuje otevírání účtů mladistvým bez souhlasu jejich zákonných zástupců. To samozřejmě není všelék, ale dobrý omezovač, pokud jde o možnost manipulace s nezletilými. Ve stejné logice – návrh zákona, který je v současné době připravován, ale dosud nebyl předložen Státní dumě, o omezení počtu bankovních karet v jedné ruce.

— Jsou si občané sami vědomi těchto hrozeb a reagují na ně nějakým způsobem?

— Myslím, že ano. Typickým příkladem je mechanismus samozákazu půjček, který vstoupil v platnost v březnu letošního roku. Chápu, že z mého pohledu jako jednoho z iniciátorů tohoto zákona to může znít poněkud reklamně, ale přesto jsem byl v prvních řadách těch, kteří si takový samozákaz osobně zavedli. A ne kvůli věku nebo nízké finanční gramotnosti, která zvyšuje riziko, že se stanete obětí podvodníků, ale jednoduše proto, že věřím, že takové chování je správné, a navíc bezplatné pojištění neuškodí.

A mnoho Rusů také chápe podstatu problému. Podle centrální banky si nyní více než 12 milionů našich občanů takové zákazy zavedlo. A jsou tak do značné míry chráněni před jednáním zločinců. To mimo jiné tlačí zákonodárce k dalším krokům v tomto směru.

Takže nyní navrhujeme zavést změny v legislativě, které ztíží zrušení samozákazu.

K tomu budete muset buď použít biometrické údaje uložené ve státním Jednotném biometrickém systému, nebo budete muset osobně navštívit banku, případně použít nějaké netriviální postupy na portálu státních služeb. Účelem toho všeho je zabránit zločincům v tom, aby pomocí technologií odstranili sebezákaz a zmocnili se peněz osoby nebo získali půjčku na její jméno. Naši zločinci jsou bohužel technologicky poměrně vyspělí, což je v praxi již patrné.

— V jakém smyslu je to viditelné? Jsou to technologické hacky, nebo funguje sociální inženýrství?

— Většinou se jedná o technologické útoky na IT systémy a zařízení, i když samozřejmě lze použít mechanismy sociálního inženýrství, které donutí osobu pod vnějším vlivem zrušit sebezákaz. Naši občané jsou bohužel vystaveni takovému morálnímu vlivu, včetně vlivu sociálního.

Proto se domníváme, že práce na ochraně spotřebitelů finančních služeb by měla být systémová. Z tohoto hlediska bylo důležitým krokem přijetí novely zákona o bankách a bankovních činnostech v únoru 2025, která stanoví řadu kroků k vybudování víceúrovňového systému ochrany občanů před úvěrovými podvody; příslušné novely vstupují v platnost letos na podzim. Od 1. září tak platí pro spotřebitelské úvěry lhůta na rozmyšlenou: 4 hodiny pro částky od 50 tisíc rublů a 48 hodin pro částky od 200 tisíc rublů. Během této doby má občan právo zrušit své rozhodnutí o přijetí úvěru. Toto opatření se nevztahuje na hypotéky a úvěry na auta, protože jsou cílené a mají zástavu, což znamená, že je mnohem obtížnější provést podvodný plán.

Aby se omezily možnosti podvodníků otevírat si účty a převádět na ně finanční prostředky, bude od 1. září omezeno vkládání peněz na bankovní účet prostřednictvím digitálních platebních karet do 48 hodin od jejich vydání.

Takové transakce budou i nadále k dispozici v celkové výši nepřesahující 50 tisíc rublů. To je důležité, protože v současné době jsou tyto transakce hlavním kanálem pro převod finančních prostředků podvodníkům.

Kromě toho budou banky od podzimu povinny omezit výběry hotovosti z bankomatů na 48 50 rublů po dobu 200 hodin, pokud existují náznaky, že je občan pod vlivem zločinců, a z pokladen na XNUMX XNUMX rublů. A kontrolovat žádosti o úvěr, zda neobsahují známky podvodné činnosti, s varováním pro dlužníka. Výměna informací mezi věřiteli a úvěrovými registry se zrychlí téměř do online režimu. Zároveň, pokud věřitel – banka nebo mikrofinanční organizace – neprovedla opatření proti podvodům, nebude mít právo požadovat, aby dlužník úvěr splatil, v případě trestního stíhání za krádež finančních prostředků.

— Do jaké míry jsou formulace zákona jako „známky toho, že občan byl pod vlivem zločinců“, „známky podvodného jednání“ formalizovatelné z právního hlediska? Koneckonců, občan může jednoduše dodatečně prohlásit, že byl pod nějakým vlivem. Nebo se s podvodníky spolčit, aby nesplatil půjčku.

— Mluvíme o interakci bank s úvěrovými registry a databází centrální banky, která obsahuje údaje o stovkách tisíc lidí identifikovaných jako potenciální zločinci. Tyto postupy jsou poměrně formalizované a jejich implementaci regulační orgány snadno kontrolují. Každá banka má navíc svůj vlastní systém, který musí nepřímými znaky určit, zda jsou peníze převáděny zločincům. Často jsou takové korporátní systémy efektivnější než centralizované systémy regulátora.

Je třeba také poznamenat, že od 1. září by měl být zaveden institut důvěryhodných osob, tzv. mechanismus z druhé ruky, který umožňuje dobrovolný zákaz řady transakcí, jako je získávání půjček a výběr velkého množství hotovosti, bez souhlasu předem určené třetí strany – například blízkého příbuzného. Příslušná norma byla přijata v březnu jako součást balíčku pozměňovacích návrhů Ministerstva digitálního rozvoje, zaměřených na boj proti internetovým a telefonním podvodům. Banky však nyní žádají o odložení jejího vstupu v platnost, aby měly čas na technické zavedení mechanismu. Úvěrové instituce také navrhují změnit postup pro výběr služeb k potvrzení důvěryhodnou osobou. Podle jejich názoru to zjednoduší samotnou službu.

• “Peníze”. Příloha č. 18 ze dne 17.07.2025. října 12, strana XNUMX

Koupě většího auta nebo bytu, poskytnutí slušného vzdělání dětem nebo jednoduše vytvoření finanční záchranné sítě – to vše lze zvládnout, pokud se naučíte správně hospodařit se svými financemi. Spoření je trend, který opět získává na popularitě. Navíc nyní nemusíte peníze dávat „pod matraci“, protože se objevily pohodlné nástroje pro spoření, jako je například PDS.

testovací banner pod titulním obrázkem

Dlouhodobý spořicí program (LTSP) vám umožňuje spořit peníze s podporou státu. S ním si můžete snadno našetřit na velké nákupy a sny nebo si v budoucnu udržet obvyklou životní úroveň. Své úspory můžete utratit za zaplacení vzdělání vašeho dítěte, založení vlastního podnikání, koupi auta nebo bytu.

K tomu je potřeba uzavřít smlouvu s nestátním penzijním fondem (NFF), který bude spořit a spravovat vaše úspory až do jejich vyplacení. S programem bude vaše „prasátko“ doplňováno ze tří zdrojů najednou – z vašich měsíčních příspěvků, motivačních příspěvků od státu a z investičních výnosů z těchto dvou částek. Každý rok si také můžete zažádat o daňový odpočet.

Důležitou součástí PDS je spolufinancování od státu ve výši až 36 000 rublů ročně. Obdržet ho bude moci každý, kdo doplní účet PDS. Do takové prasátko je nutné vložit alespoň 2 tisíce rublů ročně. Výše státní podpory závisí na oficiálním měsíčním příjmu a výši osobních doplnění.

Například Vasilij si jako taxikář vydělává 75 tisíc rublů měsíčně. Vzhledem k tomu, že jeho příjem se pohybuje v rozmezí až 80 tisíc rublů, stát za každý rubl jeho příspěvku přidá další, ale ne více než 36 tisíc rublů.

Pro občany s příjmem 80 až 150 tisíc rublů bude výše spolufinancování 1:2, to znamená, že stát přidá 1 rubl za každé 2 rubly příspěvků.

Pokud příjem přesáhne 150 tisíc, bude z rozpočtu převeden 1 rubl za každé 4 rubly příspěvků.

Zároveň má PDS daňový odpočet pro příspěvky až do výše 400 000 rublů ročně. Daň z příjmu fyzických osob můžete vrátit až do výše 52 tisíc rublů ročně.

Například Alena v roce 2024 vydělala 1 milion rublů a zaplatila 13 % daně z příjmu. Ve stejném roce uzavřela dlouhodobou spořicí smlouvu a na účet programu vložila 100 tisíc rublů. Těchto 100 tisíc rublů se jí odečítá z příjmu. Alena tedy měla zaplatit daň nikoli ve výši 130 tisíc rublů, ale 13 % z 900 tisíc – 117 tisíc rublů. Přeplatek činil 13 tisíc rublů, které vrátí s pomocí odečtu.

PDS má několik úrovní ochrany úspor. Zaprvé, všechny prostředky na účtu jsou pojištěny Agenturou pro pojištění vkladů až do výše 2,8 milionu rublů. A spolufinancování a penzijní spoření, které jsou převedeny na účet PDS, podléhají dodatečnému pojištění. Zadruhé, výsledek investování v rámci programu se vypočítává každoročně a na konci každých pěti let nemůže přejít do záporných čísel. Zatím nelze přesně říci, jaký roční výnos program poskytne, protože se teprve objevil. Jak však SberNPF fungoval, můžete vidět například v roce 2023: fond vydělal svým klientům v rámci individuálních penzijních plánů 10,97 % ročně. Investiční výsledky v minulosti samozřejmě neurčují budoucí příjmy, ale zdůrazňujeme, že v PDS bude mít vliv na investiční výsledek spolufinancování od státu a daňové vrácení.

Peníze z programu lze kdykoli vybrat na úhradu nákladné léčby. Vláda definovala seznam nemocí ve zvláštním usnesení. Veškeré peníze lze z účtu vybrat po 15 letech účasti. A nashromážděné peníze lze také použít na pravidelné platby – od 5 let – po dosažení důchodového věku 55 let (ženy) a 60 let (muži).

Mimochodem, do programu můžete převést i dříve nashromážděné penzijní úspory, protože jedním z cílů programu je pomoci Rusům samostatně generovat pohodlný příjem pro jakýkoli věk. Vytvořené penzijní úspory lze převést do programu dlouhodobého spoření a začlenit je do vašeho kapitálu. To vás ochrání před nepříjemnými překvapeními v budoucnu a umožní vám udržet si příznivou životní úroveň.

Je důležité vědět, že převod úspor na důchod do dlouhodobého spořicího programu nijak neovlivní výplatu budoucích pojistných důchodů od státu.

Podívejme se, kolik můžete s programem ušetřit za pouhých 5 let. Řekněme, že jste v roce 2024 podepsali smlouvu se SberNPF. Váš měsíční příjem je 79 tisíc rublů a plánujete po dobu 3 let měsíčně přispívat 5 tisíce rublů. Celkem od státu obdržíte 108 tisíc rublů. Předpokládejme, že předpokládaná návratnost investic do aktiv bude 7 % ročně. SberNPF tedy podle výpočtu za 5 let přidá dalších 63 tisíc rublů. Budete si také moci každoročně požádat o daňový odpočet a zaslat ho na účet programu, což je dalších plus 26 tisíc rublů. Celkem: 377 tisíc rublů, což je více než dvojnásobek vaší investice.

Jak a kde mohu podepsat smlouvu o účasti v programu?

Smlouvu můžete uzavřít na pobočkách Sberbank nebo pomocí mobilní služby, stejně jako v aplikaci Sberbank Online nebo na webových stránkách NPF Sberbank.

18+. Reklama. Inzerent PAO Sberbank. Všeobecná licence pro bankovní operace č. 1481 ze dne 11.08.2015. Služby poskytuje JSC NPF Sberbank, 115162, Moskva, ul. Šabolovka, budova 31, budova G, OGRN 1147799009160. Licence č. 41/2 ze dne 16.06.2009 vydaná Federální službou pro finanční trhy.